华泰证券发布研究报告称，首予中国石油股份(00857)“买入”评级，目标价7.6港元。

报告指出，中石油作为国内油气领域一体化龙头，在油气开采方面贯彻稳油增气战略，天然气自产量稳步提升，且逐步优化开采成本;进口气拓展来源，压降进口成本，需求端顺应市场化改革大势，推进天然气顺价;石油加工方面推进传统炼厂技改升级，成品油受益于格局优化。

该行预计，今明两年布伦特原油均价分别为每桶82和80美元，公司整体盈利受油价波动影响减弱，业绩中枢稳步上行，公司加强市值管理考核，预计2023至2025年净利润分别为1,628亿/1,769亿/1,882亿元人民币。